Forex
Баланс сил
Англоязычное название: Balance of Power (BOP)
История.
Индикатор впервые опубликован в 2001 г. Игорем Лившиным.
Особенности.
Индикатор показывает способность «быков» и «медведей» достичь новых экстремальных уровней цен. Значение индикатора для каждого периода определяется соотношением (C-O)/(H-L). Затем значения сглаживаются.
Адаптивный стохастический осциллятор
Англоязычное название: Adaptive Stochastic Oscillator (ASO)
История.
Индикатор разработан в 1990-х гг. Тушаром Чендом.
Особенности.
Ширина окна, используемого в расчёте стохастика, поставлена в зависимость от текущей волатильности. Чем быстрее движется цена, тем меньше окно и выше чувствительность осциллятора.
Абсолютный ценовой осциллятор
Англоязычное название: Absolute Price Oscillator (APO)
Описание:
Разновидность ценового осциллятора, рассчитываемая как разность значений двух разнопериодных скользящих средних.
Кривая значений колеблется около нуля.
Дродаун (просадка)
Англоязычное название: drawdown (DD)
Русскоязычные синонимы:
просадка
дродаун
Описание:
Снижение капитала после максимальной достигнутой величины в результате торговой деятельности.
Обычно выражается в процентах от максимума.
Дожи-надгробие
Описание:
Дожи с длинной верхней и отсутствующей нижней тенью. Означает поражение «быков» и победу «медведей».
Фигуру можно рассматривать как падающую звезду с бóльшим медвежьим потенциалом.
Дожи-стрекоза
Англоязычное название: dragonfly doji
Описание:
Дожи с длинной нижней и отсутствующей верхней тенью. Означает поражение «медведей» и победу «быков».
Считается, что чем длиннее тень фигуры, тем потенциал «быков» выше.
Длинноногий дожи
Англоязычное название: long-legged Doji, Rickshaw
Русскоязычные синонимы:
длинноногий дожи
рикша
Описание:
Японская свеча с телом нулевой или очень маленькой высоты и длинными тенями.
Индекс деловой активности (индикатор)
Англоязычное название: Purchasing Managers' Index (PMI)
Описание:
Индикатор, основанный на методике построения диффузионного индекса. Отражает уровень деловой активности промышленного сектора.
Если после периода роста PMI разворачивается вниз, то это предсказывает разворот делового цикла вниз.
Наоборот, если после падения PMI, достигнув минимума, разворачивается наверх, то это является признаком будущего восстановления. По 40-летней статистике США, PMI предсказывает максимумы циклов роста в среднем за 7 месяцев и минимумы циклов роста – за 3 месяца.
В еврозоне индекс PMI рассчитывают с 1999 г. В США рассчитывают Сhicago PMI, в Японии индекс называется Tankan.
Диффузионный индекс (индикатор)
Англоязычное название: Diffusion Index (DI)
Описание:
Субъективный показатель, отражающий восприятие участниками экономических процессов происходящие изменения в лучшую или худшую сторону.
Такого рода индексы в экономике обладают чрезвычайно сильными предсказывающими свойствами.
Они являются опережающими индикаторами, сильно коррелирующими с основными параметрами экономических циклов.
Диффузионный индекс строится по результатам опроса большого числа участников, каждый из которых отвечает на вопрос типа «улучшились ли условия Вашего бизнеса в плане: новых заказов, цен, рынка труда, сроков выполнения заказов, новых экспортных заказов и т.д.».
Выбирается один из трёх вариантов ответа: «да», «нет», «без изменения».
Переменное скользящее среднее VIDYA (индикатор)
Англоязычное название: Variable Index Dynamic Average (VIDYA)
Описание:
Разновидность индикатора AMA с динамически меняющимся периодом усреднения.
История.
Индикатор разработан в 1994 году Тушаром Чендом как усовершенствованный вариант EMA. Его разновидность в 2000 г. предложена Деннисом Петерсоном (Dennis Peterson).
Особенности.
Период усреднения EMA был поставлен в зависимость от волатильности цен.
Адаптивное скользящее среднее Кауфмана (индикатор)
Англоязычное название: Kaufman's Adaptive Moving Average (KAMA)
История.
Индикатор впервые представлен рыночным аналитиком Перри Кауфманом (Perry Kaufman) в 1994 году и является разновидностью AMA.
Особенности.
Использование коэффициента эффективности или зашумленности (ER) движения цены для выбора пропорции между 2-периодным и 30-периодным окном сглаживания при расчёте EMA.
Экспоненциальное скользящее среднее (индикатор)
Англоязычное название: Exponential Moving Average (EMA)
История.
Индикатор разработан как улучшенный вариант SMA. Число, иногда указываемое в сокращении, означает количество периодов в окне.
Например, 20EMA – 20-периодное экспоненциальное скользящее среднее.
Особенности.
Расчёт EMA придаёт последнему значению больший удельный вес, а более ранние значения цен рассчитывают как среднее арифметическое. Затем обе доли складывают. Относится к запаздывающим индикаторам.
Дивергенция (расхождение)
Англоязычное название: divergence
Описание:
Расхождение между тенденциями на рынке, изображаемыми ценовым графиком и графиком технического индикатора. Сильное расхождение является признаком высокой вероятности разворота тенденции.
По направлению различают медвежье (вершин) и бычье (впадин) расхождение.
Детрендовый осциллятор
Англоязычное название: Detrended Price Oscillator (DPO)
Описание:
Осциллятор, предназначенный для устранения трендовых эффектов из ценового движения для обнаружения потенциальных циклов, состояний перекупленности и перепроданности.
Особенности.
Рассчитывается как MA с окном n периодов, смещённая назад на (n/2)+1 период. Из значений смещённой MA вычитаются цены закрытия.
Читать далее...Двойное скользящее среднее (индикатор)
Англоязычное обозначение: Dual Moving Average (DMA)
Русскоязычные синонимы:
двойное скользящее среднее
две скользящих средних
Описание:
Две скользящих средних с разной шириной окна, обычно изображённые на одном графике цены.
Основной сигнал двойного скользящего среднего – пересечение.
График пробоя трёх линий
Англоязычные названия и сокращения:
TLB
3LPBthree-line (price) break
three-step reversal chart
three-step new price
Описание:
График является производным от графика баров, который конвертируется в линию, например по Close.
Такое построение графика фильтрует шум.
Для построения графика цена за первый период используется в качестве базиса. Все последующие линии начинаются на уровне цен предыдущей линии и простираются до текущей цены на момент закрытия.
Японская свеча
Англоязычное название:
japanese candlestick
japanese candlecandle
Русскоязычные синонимы:
японский подсвечник
японская свеча
свеча
Описание:
Изображение изменения цены за единицу времени (период) в виде свечной диаграммы.
Свеча состоит из верхней, нижней тени и тела.
Бар
Изображение изменения цены за единицу времени (период) в виде столбиковой диаграммы.
Четыре значения цены столбика: Open (открытие), High (максимум), Low (минимум) и Close (закрытие) сокращённо обозначаются OHLC.
По способу разбивки периодов различают натуральные и относительные бары.
Читать далее...Гатор (осциллятор)
Осциллятор, который строится по разности трёх балансовых линий индикатора Аллигатор и показывает разность их значений.
Верхняя гистограмма – абсолютная разница между значениями синей линии и красной линии.
Взвешенное скользящее среднее (индикатор)
Англоязычное название: Weighted Moving Average (WMA)
История.
Индикатор разработан как улучшенный вариант SMA.
Особенности.
Расчёт WMA происходит по ценам, имеющим линейно убывающий в прошлое удельный вес. Относится к запаздывающим индикаторам.
Торговые сигналы.
Следует покупать, когда WMA растёт, а цена начинает подъём под кривой. Следует продавать, когда WMA снижается, а цена начинает снижение над кривой.
Простое скользящее среднее (индикатор)
Англоязычное название: Simple Moving Average (SMA)
История.
Индикатор становится распространённым с начала 1960-х гг благодаря публикациям Ричарда Дончиана (Richard Donchian) и Дж.М.Хёрста (J.M.Hurst).
Особенности.
SMA – это среднее арифметическое цен N периодов в окне. Устраняя случайные колебания, скользящая средняя показывает своим наклоном преобладание настроений на рынке. Относится к запаздывающим индикаторам.
Волновая теория Эллиотта
Метод технического анализа рынков, основанный на волновой теории Эллиотта (Ralph Nelson Elliott), разработанной в 1930-х годах.
Теория волн Эллиотта представляет собой систему эмпирически выведенных правил для интерпретации поведения рынка.
В рамках «бычьего» движения из пяти волн Эллиотта каждая из волн 1, 3 и 5 является импульсной волной, которая состоит из пяти волн меньшей степени, в то время как волны 2 и 4 являются корректирующими, так как каждая из них распадается на три меньших.
Подволны импульсной последовательности нумеруются цифрами, а корректирующие подволны – буквами.
Применительно ко всем временным масштабам, теория Эллиотта гласит:
Вилы Эндрюса
Графический метод определения ценового канала на трендовом рынке.
Разработан Аланом Эндрюсом (Alan H. Andrews).
В упрощённом виде основной канал состоит из двух параллельных каналов равной ширины.
На графике цены сначала находят значительную точку разворота (A) и следующую точку разворота в противоположном направлении (B).
Точки A и B соединяются отрезком. На графике цены ранее находят ещё одну значительную точку разворота этого тренда (C). Из неё через середину отрезка AB проводят луч, а из точек A и B параллельно ему ещё два луча.
Стохастический осциллятор (индикатор)
История.
Индикатор разработан в конце 1950-х гг. Джорджем Лэйном (George C. Lane). В последствии неоднократно модифицировался.
Особенности.
Рассматривается соотношение последней цены в окне к амплитуде цен в нём (быстрая линия %K).
Второй компонент – медленная линия %D.
Значения двух кривых выражаются в процентах от 0 до 100. Индикатор схож с процентным диапазоном Уильямса, но сложнее его.
Читать далее...Арун (индикатор)
Индикатор определения нового тренда и его силы.
История.
Индикатор разработан в 1995 г. Тушаром Чендом.
Особенности. Для расчёта индикатора необходим единственный параметр – число временных периодов. Индикатор состоит из двух линий:Aroon(up)=(W-Nmax)/W*100%
Aroon(down)=(W-Nmin)/W*100%
где W – ширина окна в периодах, Nmax и Nmin – число периодов от максимума и минимума в окне.
Тренд Аллигатор
Описание.
Аллигатор (крокодил - жарг.) - тренд поведения цены на бирже.
Индикатор комбинированного подхода для оценки направления движения рынка и фильтрации периодов отсутствия тренда, разработанный Биллом Вильямсом.
Принцип работы.
Рассматривается комбинация трёх балансовых линий (челюсть, зубы, губы).
В периоды консолидации линии переплетены (Аллигатор спит).
Чем дольше длится этот процесс, тем сильнее последующее движение цены (Аллигатор становится всё более голодным).
По мере развития тренда Аллигатор раскрывает челюсти и преследует пищу – цену.
Ишимоку Кинко Хайо (индикатор)
История.
Индикатор разработан японским аналитиком Хосодой (Goichi Hosoda, псевдоним: Санждин Ишимоку). Впервые опубликован в 1969 году.
Особенности.
На четырёх временных интервалах разной протяжённости определяются значения пяти линий.
Kijun-sen показывает среднее значение цены за второй промежуток времени.
Senkou Span A показывает середину расстояния между предыдущими двумя линиями, сдвинутую вперёд на величину второго временнóго интервала.
Senkou Span B показывает среднее значение цены за третий временной интервал, сдвинутое вперёд на величину второго временнóго интервала.
Chikou Span показывает цену закрытия текущей свечи, сдвинутую назад на величину второго временнóго интервала.
Читать далее...Углы (линии) Ганна
Определённые геометрические фигуры и углы по мнению Ганна обладают особыми свойствами, которые могут быть использованы для прогнозирования динамики цен.
Ганн считал, что между временем и ценой имеется идеальное соотношение, если цена растёт или падает под углом 45 градусов к временнóй оси.
Этот угол обозначается «1×1» и соответствует единичному приращению цены за каждый единичный временной интервал.
Линии Ганна строятся под различными углами от важного основания или вершины на ценовом графике.
Линию тренда 1×1 Ганн считал наиболее важной. Положение ценовой кривой выше этой линии служит признаком бычьего рынка, а ниже неё – медвежьего. Ганн полагал, что луч 1×1 является мощной линией поддержки при восходящей тенденции, а прорыв этой линии рассматривал как важный сигнал разворота.
Читать далее...Процентный диапазон Вильямса
История.
Индикатор разработан в 1973 г. Ларри Вильямсом.
Особенности.
Диапазон рассчитывается как отношение разности максимальной и последней цены в окне к амплитуде цен в окне. Значение индикатора выражается в процентах от 0 до 100, он показывает наличие тенденций и предупреждает о возможности их разворота. Индикатор схож со стохастическим осциллятором.
Торговые сигналы.
Наиболее сильные сигналы – расхождения пиков или впадин.
Если линия индикатора делает разворот, не дойдя до пограничных линий (обычно 20% и 80%), это является сигналом открытия позиции в сторону разворота.
Полосы (диапазоны) Боллинджера
Англоязычное название: Bollinger Bands (BB)
Русскоязычные синонимы:
диапазоны Боллинджера
полосы Боллинджера
коридор Боллинджера
линии Боллинджера
лента Боллинджера
Описание:
Один из видов динамического диапазона.
История.
Индикатор разработан в начале 1980-х гг. Джоном Боллинджером.
Особенности.
Область (коридор) Дарваса
Торговая техника Николаса Дарваса
Основана на разработанном им методе выявления зарождающегося тренда. Сигнал покупки генерируется в момент подтверждения тенденции, тогда же выставляется стоп-ордер.
Дарвас применял свой метод для фондовых рынков, при этом его не интересовали внутридневные цены (для анализа Дарвас использовал максимальные и минимальные цены за день). Благодаря этой особенности, метод Дарваса идеально подходит для трейдеров с полной занятостью либо не имеющих доступа к внутридневным данным. При анализе цен Дарвас использовал фильтр (Область Дарваса), который помогал ему определить значимость движений цены. Фильтр состоит из верхней и нижней границы Области Дарваса.
Назначение и применение электронной цифровой подписи (ЭЦП) в экономике
Электронная экономика и электронные деньги требуют аутентификации лица, подписавшего электронный платежный документ.
Для этого предназначен специальный инструмент - электронная цифровая подпись (ЭЦП). Использование ЭЦП предполагается для осуществления следующих важных направлений в электронной экономике:
- Полный контроль целостности передаваемого электронного платежного документа: в случае любого случайного или преднамеренного изменения документа цифровая подпись станет недействительной, потому что вычисляется она по специальному алгоритму на основании исходного состояния документа и соответствует лишь ему.
- Эффективная защита от изменений (подделки) документа. ЭЦП даёт гарантию, что будут выявлены все подделки при осуществлении контроля целостности. Как следствие, подделывание документов становится нецелесообразным в большинстве случаев.Читать далее...
Лучи Элдера
Индикатор разработан Александром Элдером в 1989 году для оценки силы «быков» и «медведей».
Александр Элдер
Род. в 1951г в СССР. Известный трейдер, технический аналитик, психолог. Работая судовым врачом, бежал в Африке и получил политическое убежище в США. Работал психиатром в Нью-Йорке, преподавал Колумбийском университете, совершал операции с ценными бумагами. Создал индикатор Elder-rays и др. Организованная Элдером компания Financial Trading стала одной из ведущих фирм по подготовке и обучению трейдеров.
Д-р Элдер консультирует и ведет образовательные программы в США, Азии, Австралии, Европе и в России.
Знание психологии помогло Элдеру создать инструментарий, позволяющий анализировать трейдерам своё поведение, выяснять причины поражений.
Введение в Forex/Форекс
Forex/Форекс
Рынок Forex (форекс) — это глобальный межбанковский рынок обмена валют по определенному курсу.
Forex появился в 70-х годах, после того как в 1971 году был осуществлен переход от системы фиксированных международных валютных курсов по Бреттон-Вудской системе и перехода к «плавающим курсам». Несомненным достоинством этого рынка является доступность для физических лиц.
Сначала на этом рынке продавали и покупают валюту различные участники торгов: банки, маркетмейкеры, различные международные организации и т. д. Например, с крупной транснациональной компанией расплатились в евро, и надо перевести эти средства в доллары или фунты.
Контракт на разницу (CFD)
Валютные курсы
В большинстве стран курсы иностранных валют выражаются в национальной валюте. Это так называемая система прямых котировок. К примеру, в Германии один доллар США ($) будет приравнен к определенному количеству евро, а в Нью-Йорке один евро будет приравнен к определенному количеству центов (или долларов, т.к. курс евро достаточно высокий). Прямой котировкой называется котировка, показывающая, какое количество национальной валюты содержится в одном долларе США. USD/EUR
Косвенные котировки
Великобритания является одной из немногих стран, применяющих систему косвенных котировок. Косвенной (обратной) котировкой называется котировка, показывающая, какое количество долларов США содержится в единице национальной валюты. GBP/USD
Кросс-курсы
Это соотношение между двумя валютами, которое вытекает из их курса по отношению к курсу третьей валюты. При операциях на мировом рынке часто используются кросс курсы с долларом США, так как доллар США является не только основной резервной валютой, но и валютой сделки в большинстве валютных операций.
EUR/CHF, GBP/EUR
Все расчеты по кросс-курсам, связанные по доллару, определяются делением
EUR/CHF = USD/CHF: USD/EUR
Все расчеты по кросс курсам, связанные с фунт стерлингом, определяются умножением
GBP/EUR = GBP/USD x USD/EUR
Спот-курс
Цена валюты одной страны, выраженная в валюте другой страны, установленная на момент заключения сделки, при условии обмена валютами банками-контрагентами на второй рабочий день со дня заключения сделки. Спот-курс отражает, насколько высоко оценивается национальная валюта на момент проведения операции за пределами данной страны.
Форвард-курсы (курсы валют по срочным сделкам)
В то время как спот-курс является ценой для валюты на текущий момент времени, форвард-курс служит реальным показателем того, какую стоимость будет иметь валюта через определенный период времени. Период имеет стандартную протяженность: 1,3,6 и 12 месяцев. Форвардные операции делятся на два вида: сделки аутрайт (outright)-единичная конверсионная операция с датой валютирования, отличной от даты спот; сделки cвоп (swap)-комбинация двух противоположных конверсионных операций с разными датами валютирования.
Что такое Forex?
1. Купля-продажа одной валюты за другую.
Foreign Exchange Market – глобальный валютный рынок по обмену определённой суммы валюты одной страны на валюту другой по согласованному курсу на определённую дату.
Forex не имеет какого-либо определённого места торговли. Это огромная сеть соединённых между собой посредством телекоммуникаций валютных дилеров, сосредоточенных по всем ведущим мировым финансовым центрам и круглосуточно работающим как единый механизм. Активность рынка неравномерна в течение суток.
Основными участниками валютного рынка являются: коммерческие банки, валютные биржи, центральные банки, фирмы, осуществляющие внешнеторговые операции, инвестиционные фонды, брокерские компании, частные лица.
2. Финансовые документы, использующиеся для платежей международного характера